定价基准日(600012)

本文目录一览：

• 1、定价基准日

• 2、600012

• 3、定价基准日怎么确定

• 4、定价基准日为发行期首日是什么意思

公司股权收购中，最重要的事项之一为“标的股权的估值与作价”。

在对非上市公司标的股权进行估值作价前，需要先确定目标公司的“定价基准日”、“审计基准日”与“评估基准日”。

一、定价基准日

（一）定价基准日是指用于确定标的股权价值的基准日期，往往是双方协商确定的某一会计期间的期末，在预约定价法条件下，也可以是双方商定的目标公司资产和负债盘点计价日。

（二）定价基准日，主要用于确定标的股份价格，自定价基准日起，目标公司不再进行利润分配、转让或处分无形资产、固定资产、土地使用权、销售网络等资产（除非经收购方同意），自该日起目标公司由双方共同监管，是双方在目标公司利益和责任的分水岭。

二、审计基准日

（一）审计基准日是指为了对标的股权计价，对目标公司截止定价基准日被审计的截止日期。

（二）审计基准日，主要用于保证标的股权出让方及目标公司披露的资产、负债及账面价值等信息真实完整，确保标的股权作价基础的准确，并作为收购对价、过渡期损益计算和调整的基础。

三、评估基准日

（一）评估基准日指为了确定标的股权的价格而对截至定价基准日的目标公司资产与负责进行评估的截止日期。

（二）评估基准日，主要用于确定定价基准日标的公司的资产与负债，以作为双方协商谈判标的股权作价基础，有时股权作价等于评估值乘以溢价倍数。

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《国民旅游休闲发展纲要（2022—2030年）》印发 更好满足人民群众美好生活需要

近日，国家发展改革委、文化和旅游部联合印发《国民旅游休闲发展纲要（2022—2030年）》，旨在进一步优化我国旅游休闲环境，完善相关公共服务体系，提升产品和服务质量，丰富旅游休闲内涵，促进相关业态融合。《纲要》提出部署培育现代休闲观念、保障旅游休闲时间、优化旅游休闲空间、丰富优质产品供给、完善旅游休闲设施、发展现代休闲业态、提升旅游休闲体验、推进产品创新升级、持续深化行业改革、不断加强国际交流等10项重点任务，具体包括优化全国年节和法定节假日时间分布格局、规划建设环城市休闲度假带、以社区为中心打造休闲生活圈、完善休闲服务设施、发展新兴休闲业态、实施旅游休闲高品质服务行动、开发数字化文旅消费新场景等一系列具体举措，将有助于进一步激发旅游休闲发展内生动力。

工信部：已评选国家新型工业化产业示范基地445家

工信部日前公布，已分十批创建了445家国家新型工业化产业示范基地，我国四分之一的制造业单项*企业和三分之一的专精特新“小巨人”企业来自示范基地，对工业经济引领带动作用突出。工信部表示，445家国家新型工业化产业示范基地，覆盖了装备制造、原材料、消费品、电子信息、软件和信息服务等主要行业门类32个细分领域。示范基地创造了全国三成以上工业增加值和进出口额，成为我国工业经济高质量发展的重要支撑力量。

上海金融市场上半年成交额1362万亿元 同比增16.8%

7月18日，上海市统计局和国家统计局上海调查总队发布的数据显示，今年上半年，上海全市金融市场成交总额1362.46万亿元，比去年同期增长16.8%，增速比一季度提高2.1个百分点。其中，上海证券交易所有价证券、银行间市场成交额分别增长18.7%、22.6%。此外，今年上半年，上海金融业增加值4125.33亿元，较去年同期增长6.1%。

北京昨起发放1亿元餐饮消费券

为加快北京全市餐饮消费回暖，根据北京消费季活动总体安排，从7月18日开始，北京市将面向全市消费者发放“重逢美好”餐饮消费券，由政府和提供餐饮类服务的平台企业共同出资，推出外卖类、到店类、养老助残类三种消费券累计1亿元，惠及在京消费者和广大餐饮企业。

新股发行上市

7月15日无新股上市

2只新股申购

英诺特 申购代码787253 发行3402万股 网上发行868万股 申购上限0.85万股 发行价格26.06元

华大九天 申购代码301269 发行10859万股 网上发行1520万股 申购上限1.50万股 发行价格32.69元

分红转增

600012 皖通高速 分红转增股权登记日 10派5.50元(含税,扣税后4.95元)

300604 长川科技 分红转增股权登记日 10派1.00元(含税,扣税后0.90元)

300475 香农芯创 分红转增除权除息日 10派1.07元(含税,扣税后0.963元)

300475 香农芯创 分红转增红利发放日 10派1.07元(含税,扣税后0.963元)

002603 以岭药业 分红转增红利发放日 10派3.00元(含税,扣税后2.70元)

002603 以岭药业 分红转增除权除息日 10派3.00元(含税,扣税后2.70元)

002287 奇正藏药 分红转增除权除息日 10派5.90元(含税,扣税后5.31元)

002287 奇正藏药 分红转增红利发放日 10派5.90元(含税,扣税后5.31元)

002251 步步高 分红转增股权登记日 10派1.00元(含税,扣税后0.90元)

002062 宏润建设 分红转增股权登记日 10派1.00元(含税,扣税后0.90元)

002016 世荣兆业 分红转增红利发放日 10派3.00元(含税,扣税后2.70元)

002016 世荣兆业 分红转增除权除息日 10派3.00元(含税,扣税后2.70元)

000967 盈峰环境 分红转增股权登记日 10派1.00元(含税,扣税后0.90元)

000777 中核科技 分红转增股权登记日 10派0.94元(含税,扣税后0.846元)

000636 风华高科 分红转增股权登记日 10派1.16元(含税,扣税后1.044元)

000066 中国长城 分红转增股权登记日 10派0.472元(含税,扣税后0.4248元)

上市公司重要公告

安井食品：决定免费向全体股东赠送公司“私享汇”会员资格及产品礼盒

微芯生物：西达本胺针对弥漫大B细胞淋巴瘤（DLBCL）完成III期临床试验入组

传艺科技：钠电池行业产业竞争存在不确定性

泰嘉股份：上半年净利4181.76万元 同比增39.66%

华西能源：终止转让华西能源环保电力（昭通）有限公司股权

长源东谷：拟11亿元投建铝制轻量化汽车压铸件生产线等

金莱特：子公司国海建设二季度新中标订单金额合计4.2亿元

大名城：拟1亿元-2亿元回购公司A股股份

新民晚报

公司股权收购中，最重要的事项之一为“标的股权的估值与作价”。

在对非上市公司标的股权进行估值作价前，需要先确定目标公司的“定价基准日”、“审计基准日”与“评估基准日”。

一、定价基准日

（一）定价基准日是指用于确定标的股权价值的基准日期，往往是双方协商确定的某一会计期间的期末，在预约定价法条件下，也可以是双方商定的目标公司资产和负债盘点计价日。

（二）定价基准日，主要用于确定标的股份价格，自定价基准日起，目标公司不再进行利润分配、转让或处分无形资产、固定资产、土地使用权、销售网络等资产（除非经收购方同意），自该日起目标公司由双方共同监管，是双方在目标公司利益和责任的分水岭。

二、审计基准日

（一）审计基准日是指为了对标的股权计价，对目标公司截止定价基准日被审计的截止日期。

（二）审计基准日，主要用于保证标的股权出让方及目标公司披露的资产、负债及账面价值等信息真实完整，确保标的股权作价基础的准确，并作为收购对价、过渡期损益计算和调整的基础。

三、评估基准日

（一）评估基准日指为了确定标的股权的价格而对截至定价基准日的目标公司资产与负责进行评估的截止日期。

（二）评估基准日，主要用于确定定价基准日标的公司的资产与负债，以作为双方协商谈判标的股权作价基础，有时股权作价等于评估值乘以溢价倍数。

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定增或者定向增发，即指上市公司非公开发行股票。一个完整的定增流程包括上市公司董事会决议→股东会决议→取得证监会发行核准批文→发行证券并登记股份。

一、定增价格如何确定？

（一）发行底价

定增需要设定发行底价。根据《上市公司证券发行管理办法》和《创业板上市公司证券发行管理暂行办法》规定，定增股票的发行底价为定价基准日前二十个交易日公司股票均价的百分之八十。

（二）定价基准日

发行底价与定价基准日挂钩。确定定价基准日需区分两种情况。因为上市公司定向增发需要经过董事会决议，所以两种情形均与董事会决议挂钩。

第一种情形是上市公司董事会决议提前确定全部发行对象，且属于下列情形之一：（一）上市公司的控股股东、实际控制人或其控制的关联人；（二）通过认购本次发行的股份取得上市公司实际控制权的投资者；（三）董事会拟引入的境内外战略投资者。第二种情形则是除第一种情形之外的其他情形。

在第一种情形下，定价基准日可以是关于本次非公开发行股票的董事会决议公告日、股东大会决议公告日或者发行期首日，择一即可，但一般选择为董事会决议公告日；锁定期为18个月。在第二种情形下，定价基准日只能是本次非公开发行股票的发行期首日；锁定期为6个月。

（三）发行价格

发行底价不一定是最终的发行价格。尤其是在第二种情形下，在定增取得发行核准批文后，需要以竞价方式确定发行价格和发行对象。

二、几个案例

（一）双汇发展

1、2020年5月17日发布定增预案；

2、董事会决议未确定发行对象，属于第二种情形；

3、定增预案披露，本次发行股数不超过3.3亿股，募集资金规模不超过70亿元；

4、定增预案公告不久之后，股价即开始上涨；

5、2020年9月1日，双汇收到证监会的核准发行批复。发行期首日定为2020年9月10日，发行底价为46.21元；经簿记建档，发行价格定为48.15元；最终发行股数为1.45亿股，募集资金69.99亿。

（二）雪榕生物

1、2020年10月27日发布定增预案；

2、董事会决议未确定发行对象，属于第二种情形，定价基准日为发行期首日；

3、定增预案披露，在不考虑雪榕转债转股的情况下，本次发行股数不超过1.3亿股，募集资金不超过22.5亿元；

4、定增预案公告后，股价即开始下跌；

5、目前，雪榕尚未收到证监会的核准文件。定价基准日目前尚不能确定；

6、从目前的股价来看，想要募满22.5亿，不太现实。

（三）合盛硅业

1、2020年5月18日发布定增预案；

2、董事会决议确定发行对象，且发行对象为上市公司的控股股东、实际控制人或其控制的关联人，属于第一种情形；

3、定价基准日为董事会决议公告日即2020年5月19日；

4、发行价格为18.88元，不低于定价基准日前20个交易日股票均价；拟发行股数不超过1.32亿股，募集金额不超过25亿；

5、定增预案公告后，股价开始上涨。

（四）开山股份

1、2020年3月11日公告定增预案；

2、董事会决议确定发行对象，且发行对象为上市公司的控股股东、实际控制人或其控制的关联人，属于第一种情形；

3、定价基准日为董事会决议公告日即2020年3月11日；

4、发行价格为8.11元，不低于定价基准日前20个交易日股票均价；拟发行股数不超过1.849亿股，募集金额不超过15亿；

5、定增预案公告两个月后，股价大幅上涨；

6、最终发行股份数量为1.35亿股，募集资金10.99亿。

（五）潍柴动力

1、2020年12月24日公告定增预案；

2、董事会决议未确定发行对象，属于第二种情形；

3、定增预案披露，本次发行股数不超过7.93亿股，募集资金规模不超过130亿元；

4、定增预案公告后，股价即开始上涨；

5、目前，潍柴尚未收到证监会的核准文件。定价基准日目前尚不能确定。

今天的内容先分享到这里了，读完本文《定价基准日》之后，是否是您想找的答案呢？想要了解更多定价基准日、600012相关的财经新闻请继续关注本站，是给小编*的鼓励。

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